2020年以来521家公司拟定增募资8374亿元
2020年以来521家公司拟定增募资8374亿元
数据显示,截至6月21日,今年以来共有521家A股公司发布定增预案,拟合计募集资金约8374.35亿元,同比增长312.64%。上年同期仅108家公司发布定增预案,拟募资2029.48亿元。
预案数量大增
数据显示,今年以来,521家A股公司发布定增预案,发布预案公司数量同比增长382.41%。仅6月以来,就有68家公司发布定增预案,占2019年全年发布定增预案公司数量的62.96%。
从行业分布看,计算机、通信和其他电子设备制造业共有83家公司发布定增预案,软件和信息技术服务业共有45家公司发布定增预案,化学原料和化学制品制造业共有41家公司,电气机械和器材制造业共有39家公司,医药制造业有36家公司。这些行业发布定增的上市公司数量居前。
相比而言,今年以来医药制造业发布定增预案的上市公司数量同比增长11倍,计算机、通信和其他电子设备制造业发布定增预案公司数量同比增长5.38倍。
拟定增募集资金超过10亿元的公司226家,超过20亿元的公司106家,66家公司计划募资超过30亿元,36家公司计划募资超过50亿元。中房股份、宁德时代、蓝思科技、紫光股份、宁波港、浙商证券、中国化学等11家公司计划募资超过100亿元。
62家公司修订预案
值得注意的是,在上述521家公司中,62家公司2020年之前已披露过定增预案,但未能通过股东大会或证监会核准。这些公司对定增预案进行修订并重新发布。
以绿地控股为例,公司于2020年3月11日召开第九届董事会第八次会议,再次审议本次非公开发行股票修订相关事项,对发行对象及认购方式、发行价格和定价原则、限售期等进行了调整修订,并编制了《绿地控股集团股份有限公司非公开发行A股股票预案》等文件。本次非公开发行方案尚需获得公司股东大会的批准和中国证券监督管理委员会的核准。本次非公开发行股票募集资金总额不超过110亿元。扣除发行费用后募集资金净额拟全部用于武汉绿地国际金融城建设项目、合肥新都会项目、合肥紫峰绿地中央广场项目一期等房地产投资项目。
绿地控股非公开发行股票事项此前已多次修订。公告显示,2015年12月8日,公司非公开发行股票相关事项获得第八届董事会第五次会议审议通过,并分别于2016年1月22日、2016年5月25日、2016年8月5日进行了三次修订。
定增市场出现变化
中南财经政法大学数字经济研究院执行院长盘和林对中国证券报记者表示,再融资新规发布后,定增市场出现了很多变化:预案数量大幅增加;募集资金用于补充流动资金的比重显著提升;非公开发行股票锁定期缩短,吸引了更多投资者积极参与认购;创业板企业融资比重快速提升。
盘和林指出,定增市场快速回暖,预计今年定增融资规模将实现翻倍以上增长。二季度定增市场规模和数量都会超过一季度,定增项目将成为券商创收的重要来源。从参与主体看,多方资金快速入局,且大股东积极参与。募集资金用途方面,补充流动资金和偿还债务成为众多公司的主要投向。此外,竞价定增项目修改为定价定增、定价基准日修改等将大量出现。
“再融资新规出台后,预案数量大增,一定程度上会导致审核周期延长。同时,战投标准从严,套利资金、大宗交易资金等资金介入,博弈难度增大。如何挑选优质标的将成为机构投资定增的核心竞争力。”盘和林指出,券商板块将受益,尤其定增项目业务实力较强的券商。对资金依赖较高,如前期研发投入较大的TMT行业、医药生物等都将是利好。此外,新规对信息披露提出更高要求,信息披露不完整、财务信息质量低、存在“明股实债”等行为的企业将受到限制。长期看,作为再融资的核心手段,定增市场规模将重回万亿元级别。
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